中國人民銀行決定今年以來(lái)央行第三次降息降準，接連三次降息降準對網(wǎng)貸行業(yè)將會(huì )產(chǎn)生什么樣的影響呢？

銀行放款業(yè)務(wù)增加，將加速網(wǎng)貸行業(yè)的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)端競爭

由于整個(gè)社會(huì )的經(jīng)濟下行，央行接連三次“雙降”希望進(jìn)一步降低社會(huì )的融資成本。也就意味著(zhù)在一定階段內，傳統銀行會(huì )加大放款力度，吸引更多的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。相信在接下來(lái)一段時(shí)間內，網(wǎng)貸行業(yè)的資產(chǎn)端的競爭將會(huì )加劇。整個(gè)網(wǎng)貸行業(yè)的競爭格局將會(huì )發(fā)生快速的轉變，由行業(yè)早期的流量競爭快速步入優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)端的競爭。

對于多數P2P網(wǎng)貸企業(yè)來(lái)說(shuō)，優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)端很難避免和銀行發(fā)生正面沖突，接下來(lái)更多的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)將會(huì )集中在銀行手中，所以在資產(chǎn)端和傳統銀行的競爭一定程度上會(huì )阻礙P2P企業(yè)的發(fā)展。在經(jīng)歷過(guò)前兩次雙降和降低存貸比之后，國內的P2P企業(yè)就已經(jīng)感受到了來(lái)自銀行端的巨大的資產(chǎn)競爭壓力。

國內網(wǎng)貸行業(yè)的巨頭，陸金所和宜信紛紛宣布開(kāi)始從海外吸引優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，以滿(mǎn)足國內巨大的理財需求，由此可見(jiàn)國內在優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)供應方面，受到宏觀(guān)貨幣政策影響，面臨一個(gè)巨大的瓶頸期。

理財端需求在不斷爆發(fā)，根據最新的第三方數據顯示，行業(yè)的累計交易額已經(jīng)突破萬(wàn)億，理財端需求開(kāi)始進(jìn)入爆發(fā)階段，但是在資產(chǎn)供應端，目前卻很難和市場(chǎng)的需求匹配。供需不平衡接下來(lái)將會(huì )一定程度上限制行業(yè)規模的繼續放大。

網(wǎng)貸行業(yè)降息已成必然趨勢，整體將回歸理性

網(wǎng)貸行業(yè)的投資理財一向是以高收益著(zhù)稱(chēng)，平臺動(dòng)輒年化20%以上的收益并不是什么新鮮事。但是，受到央行接連三次“雙降”影響，網(wǎng)貸行業(yè)整體降息已成必然趨勢，之前和朋友就聊到過(guò)，他們受前兩次雙降影響之后，就已經(jīng)準備降息了，這次央行再次宣布雙降，對于他們來(lái)說(shuō)平臺降息無(wú)疑是對自己也是對投資人最負責人的方式了。

社會(huì )整體融資成本在下降，對于P2P企業(yè)來(lái)說(shuō)，接下來(lái)市場(chǎng)上的放貸業(yè)務(wù)的利息也必然會(huì )受到影響。就意味著(zhù)網(wǎng)貸企業(yè)利差空間將必然會(huì )被壓縮，接下來(lái)網(wǎng)貸企業(yè)降息是必然的趨勢。因為，當前對于網(wǎng)貸企業(yè)來(lái)說(shuō)，看似高額的放貸收益，其實(shí)除去平臺運營(yíng)成本等等環(huán)節的支出，平臺盈利空間其實(shí)并不大。

根據某行業(yè)機構針對國內300家網(wǎng)貸平臺的調查結果顯示，平臺實(shí)現盈虧平衡點(diǎn)需要達到約4800萬(wàn)的月成交額，57600萬(wàn)元的年成交額，然而整個(gè)行業(yè)處于盈虧平衡點(diǎn)的企業(yè)也僅有42家，也就意味著(zhù)90%以上的P2P平臺其實(shí)是不賺錢(qián)的。外加接連三次雙降，對于整個(gè)網(wǎng)貸行業(yè)來(lái)說(shuō)，降息是最理性的解決方案。堅持不降息最終損壞的也是雙方利益。

受三次“雙降”影響，網(wǎng)貸行業(yè)理財用戶(hù)或將迎來(lái)爆發(fā)

連續三次雙降，一定程度上一定會(huì )導致社會(huì )上的閑余資金增加。這部分閑余資金主要來(lái)自?xún)蓚€(gè)方面。首先是來(lái)自于銀行存款部分，部分資金由于銀行的存款收益進(jìn)一步下跌，這部分資金將會(huì )脫離銀行機構，尋求更佳的理財方式。另一部分則是因為整個(gè)社會(huì )的融資成本降低，部分借款人的利息支出下降，手里也會(huì )有部分閑余資金，將會(huì )尋求一部分相對高息的理財渠道。那么，這對于P2P網(wǎng)貸吸引投資來(lái)說(shuō)，無(wú)疑是最好的時(shí)機。

P2P網(wǎng)貸相對其他的理財產(chǎn)品來(lái)說(shuō)具有低門(mén)檻高收益的天然優(yōu)勢。雖然，前面我也提到過(guò)，P2P平臺降息成必然趨勢，但是，就算整個(gè)P2P行業(yè)大規模降息，但是從理財收益上來(lái)看，也遠遠超過(guò)多數理財產(chǎn)品。P2P網(wǎng)貸的理財項目無(wú)疑是最適合普通人的理財方式。接下來(lái)，P2P網(wǎng)貸理財市場(chǎng)極有可能迎來(lái)更大規模的投資潮。

雖然資產(chǎn)端的競爭在加劇，但是總體上利好P2P網(wǎng)貸，網(wǎng)貸將會(huì )更安全

為什么說(shuō)央行雙降，網(wǎng)貸會(huì )更安全呢？其實(shí)很重要的一個(gè)因素就是，整體社會(huì )放款量增加和融資成本降低，將會(huì )進(jìn)一步的降低社會(huì )融資的違約率。一些原本資金即將斷鏈的企能夠繼續融資和一些借貸的企業(yè)融資成本降低，這都會(huì )促使成個(gè)社會(huì )的違約率大幅降低。外加寬松的貨幣政策對實(shí)體經(jīng)濟的刺激，這都會(huì )使得我們接下來(lái)投資的借貸項目在一定程度上更為安全。

舉個(gè)例子，剛和朋友聊這個(gè)話(huà)題的時(shí)候，聊到房貸業(yè)務(wù)，我就以房貸為例，首先，央行三次雙降，使得接下來(lái)房產(chǎn)在一定程度上價(jià)格會(huì )上漲，并在一定階段內價(jià)格不會(huì )出現大規模的變動(dòng)。這也使得房貸業(yè)務(wù)本身的抵押物更安全。另外，房貸業(yè)務(wù)的借款人本身還房貸的壓力變小，也會(huì )一定程度使得這樣的借款項目更為安全。所以，對于整個(gè)P2P行業(yè)來(lái)說(shuō)，接下來(lái)將會(huì )更安全。

同時(shí)，隨著(zhù)整個(gè)理財端的需求爆發(fā)，行業(yè)整體的降息趨勢也會(huì )吸引一部分優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，所以接下來(lái)，個(gè)人觀(guān)點(diǎn)是寬松的經(jīng)濟政策，整體上將利好網(wǎng)貸行業(yè)的整體發(fā)展，接下來(lái)網(wǎng)貸行業(yè)將會(huì )正式步入高速發(fā)展的階段。

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